M Estimators of Location for Gaussian and Related Processes With Slowly Decaying Serial Correlations
缓慢衰减序列相关下高斯及相关过程的位置 M 估计AI 解读 ↓
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We investigate the behavior of M estimators of the location parameter for stochastic processes with long-range dependence. The processes considered are Gaussian or one-dimensional transformations of Gaussian processes. It turns out that, up to a constant, all M estimators are asymptotically equivalent to the arithmetic mean. For Gaussian processes this constant is always equal to one, independently of the ψ function. In view of the case of iid observations, the results are surprising. They are related to earlier work by Gastwirth and Rubin. Some simulations illustrate the results.