Efficient two-sample instrumental variable estimators with change points and near-weak identification
存在变点与近弱识别时的高效两样本工具变量估计AI 解读 ↓
← 返回论文列表与筛选
阅读说明
本页整理公开书目信息，不生成学术质量评分。AI 解读根据题名及所注明的摘要或原文片段生成，未完成全文核验，可能有误；具体假设、证明与结论请核对原文。摘要保留来源文本，未经模型改写。
DOI 首次登记不等于接收或发表日期。部分更正、评论等条目没有独立摘要；缺少可靠材料时保留待补状态。
本页为预印本版本；arXiv 收录、作者填写的期刊信息以及作者既有发表经历，都不单独证明本篇已接收。作者发表记录按 OpenAlex 身份与完整姓名、本站覆盖期刊 ISSN 及正式卷期核对，只展示已核实例，档案仍可能误合并。
引用量采用 OpenAlex 单条关联记录，不合计多个记录；关联记录可能包含正式发表版本，不等于此版本单独引用。缺失不视为零，引用指标不代表论文质量。
关注作者按书目中的完整姓名匹配，同名和姓名变体需人工辨别。相关论文先按共享细分方向和具体方法排列，再参考通用方法与发表日期。
分类依据与纠错
AI 根据所提供的论文材料归类：摘要以参数跨样本变化及变点检验为核心，并研究菲利普斯曲线关系的时间变化。
反馈分类问题
正在核对关联版本…
代码、数据与补充材料
正在核对对应版本的资源…
存在变点与近弱识别时的高效两样本工具变量估计
- 研究问题
- 当内生线性模型的目标参数在两个样本间变化，且工具变量接近弱识别时，如何利用共同第一阶段提升估计效率，并检验参数变点？
- 方法与思路
- 作者在共同第一阶段下构造两样本 GMM 估计量，并针对第一阶段共同或不共同的情形分别提出变点检验，推导极限分布并进行模拟和应用。
- 材料陈述的贡献
- 摘要称，估计量在共同第一阶段下优于标准分样本 GMM 的效率，检验在较弱且可能时变的识别模式下仍有非平凡功效，并用于开放经济菲利普斯曲线。
- 阅读关注点
- 应核对近弱识别的渐近设定、共同第一阶段的限制及其可检验性，以及变点是否预先指定、临界值构造和效率比较的适用条件。
- 阅读边界
- 这是 arXiv 预印本，同行评审及期刊接收未核验。摘要未列出识别强度、变点定位与极限理论条件，无法判断方法对完全弱识别或模型误设的表现。
原文摘要
We consider estimation and inference in a linear model with endogenous regressors where the parameters of interest change across two samples. If the first-stage is common, we show how to use this information to obtain more efficient two-sample GMM estimators than the standard split-sample GMM, even in the presence of near-weak instruments. We also propose two tests to detect change points in the parameters of interest, depending on whether the first-stage is common or not. We derive the limiting distribution of these tests and show that they have non-trivial power even under weaker and possibly time-varying identification patterns. The finite sample properties of our proposed estimators and testing procedures are illustrated in a series of Monte-Carlo experiments, and in an application to the open-economy New Keynesian Phillips curve. Our empirical analysis using US data provides strong support for a New Keynesian Phillips curve with incomplete pass-through and reveals important time variation in the relationship between inflation and exchange rate pass-through.